Конкуренция - движущая сила экономики

В рамках управления активами и пассивами одной из приоритетных задач является задача управления собственным капиталом банка. В состав собственного капитала банка включается основной и дополнительный капитал. Основной капитал состоит из зарегистрированного уставного фонда; эмиссионных разниц; фондов, сформированных из прибыли, подтвержденной внешней аудиторской организацией (кроме фонда дивидендов); нереализованных курсовых разниц от переоценки иностранной валюты в вышеназванных фондах в части свободно конвертируемой валюты; прибыли прошлых лет. Основной капитал уменьшается на сумму собственных акций, выкупленных банком у учредителей; убытков отчетного года и прошлых лет. Дополнительный капитал включает прибыль отчетного года; неподтвержденную нераспределенную прибыль прошлого года; фонды, сформированные за счет прибыли отчетного и прошлого года, не подтвержденной внешней аудиторской организацией; некоторые другие источники.

Управление капиталом означает прогнозирование его величины с учетом роста объема балансовых и забалансовых обязательств, величины рисков принимаемых банком, соблюдения установленных экономических нормативов. Для развития банка, которое непосредственно связано с ростом ресурсной базы и наращиванием активных операций, необходим адекватный рост собственного капитала банка. Чем больше рискованность и доходность банковских активов, тем больший объем собственного капитала нужно иметь. Достаточность собственного капитала банка регулируется Национальным банком Республики Беларусь путем установления и контроля нормативов: достаточность собственного капитала и достаточность основного капитала банка. Расчет показателей производится по следующей формуле:

, (5.1)

где K_D - коэффициент достаточности капитала;

CK - собственный (основной) капитал;

А_взв - сумма активов, оцененных по уровню риска;

О - сумма внебалансовых обязательств, оцененных по уровню риска;

Р - сумма созданного резерва на покрытие возможных убытков по активам, подверженным кредитному риску.

Рассчитаем на примере коэффициент достаточности капитала банка и оценим его изменение за рассматриваемый период, используя возможности факторного анализа.

(А-100, А-70, А-50, А-20 – суммы активов с уровнем риска 100, 70, 50 и 20%).

Коэффициент достаточности капитала уменьшился на 8,1 п.п., с 25,7% до 17,6%. Понижающее воздействие на показатель оказало увеличение суммы активов с уровнем риска 100, 70 и 20%. В частности, увеличение суммы активов с уровнем риска 100% с 13364,1 до 18864,1 снизило коэффициент достаточности капитала на 6,1 п.п.

Достаточность капитала. Показатель достаточности капитала банка отражает адекватность размера капитала банка принимаемым на себя размерам риска. Норматив достаточности капитала – это установленное предельное процентное соотношение размера (части) собственных средств (капитала) банка и общей суммой активов и внебалансовых обязательств, оцененных по уровню риска, за минусом суммы созданных резервов. Установлено два норматива достаточности капитала: достаточность собственного капитала и достаточность основного капитала. Норматив достаточности собственного капитала в первые 2 года деятельности установлен в размере 14%, в последующие годы – 10%. Норматив достаточности основного капитала – 7% в первые 2 года деятельности и 5% в последующие годы.

Норматив достаточности капитала в 10% означает, что каждый рубль банковских вложений должен быть, по крайней мере, профинансирован на 10 копеек за счет собственных средств, т.е. владельцами банка, а не его вкладчиками. Данный норматив позволяет ограничить наращивание рисковых активных операций.

Нормативы ликвидности. В целях контроля за состоянием ликвидности банков установлено 4 норматива ликвидности:

- мгновенная ликвидность;

- текущая ликвидность;

- краткосрочная ликвидность;

- минимальное соотношение высоколиквидных и суммарных активов.

Мгновенная ликвидность представляет собой соотношение активов до востребования ("золотого фонда ликвидности") к пассивам до востребования и с просроченными сроками. Данный коэффициент показывает способность банка быстро проводить текущие платежи.

Считается, что обязательства до востребования – это лишь потенциальные обязательства в основном перед клиентами юридическими и физическими лицами. Вероятность предъявления всех обязательств до востребования банку одновременно не очень большая, поэтому полагают, что данный коэффициент должен соответствовать риску одновременного снятия указанных средств, то есть 20%, что и установлено Национальным банком в качестве минимально допустимого значения норматива.

В результате у “агонизирующего” в недавнем прошлом предприятия оборот составил в 2001 году 80 млн долларов, а чистая прибыль – 7 млн долларов. Своим успехом в бизнесе предприятия холдинга обязаны тому, что специалисты по выращиванию пшеницы и разведению скота были вовремя освобождены от необходимости управления финансами, сбытом и персоналом. Свиньями занимаются свиноводы, а менеджментом – менеджеры.

В заключении рассмотрим пример работы белорусского антикризисного управляющего по восстановлению платежеспособности в процедуре банкротства через санацию градообразующего ОАО.

По инициативе должника ОАО “БКС”, работающего в сфере промышленности строительных материалов, было возбуждено производство по делу о банкротстве.

На момент возбуждения процедуры банкротства по состоянию на июнь 2002 года у предприятия были следующие показатели.

1. Потребление газа и электроэнергии оплачивалось в объеме 50% задолженности. Задолженность за газ составляла более 4 млрд руб. и за электроэнергию более 0,2 млрд руб.

2. Сумма долга по налогам составила 0,8 млрд руб.

3. Выплата заработной платы производилась продукцией.

4. Дебиторская задолженность составляла сумму в 0,13 млрд руб. при кредиторской задолженности по балансу – 5,3 млрд руб.

Главная проблема заключалась в том, что реализация продукции имела сезонный характер. Как правило, в период с декабря по март объемы реализации продукции значительно уменьшались.

В ходе проведения анализа финансово-хозяйственной деятельности были выявлены причины, негативно влияющие на деятельность предприятия:

- высокая энергоемкость предприятия;

- увеличение расходов на газ и электроэнергию, а также применение к просроченной задолженности за газ инфляционных коэффициентов;

- налоги выплачивались в размере не более 50% задолженности;

- рентабельность составляла 4% в течение последних трех лет;

- в связи с отсутствием оборотных средств завод ежемесячно простаивал 10 -15 дней;

- высокий уровень изношенности основных фондов требовал значительных затрат на поддержание их в надлежащем техническом состоянии;

- снижение спроса на производимую продукцию;

- значительная доля бартерных операций. В общем объеме реализации бартер занимал 95%;

- большие запасы неликвидных материалов (следствие бартера);

- обмен производимой продукции, не пользующуюся спросом;

- содержание объектов социальной сферы (клуба, медпункта, столовой, общежития) составляло 25 млн руб.;

- затраты на строительство квартиры и выделения ее лицу, стоящему в очереди за № 42;

- строительство трех гаражей в центре города;

- затраты на содержание лошадей, которые использовались работниками завода в личных целях;

- большая затратная часть на содержание транспортного цеха;

- плохая работа службы маркетинга;

- большие выплаты за выбросы в атмосферу – 30 млн руб в месяц;

- отвлечение собственных оборотных средств на строительство печи;

- большие суммы платежей за землю.